深度 獨(dú)立 穿透

近水樓臺(tái)、水暖鴨先知

作者：石偵

(相關(guān)資料圖)

編輯：李思

風(fēng)品：恪圭

來源：首財(cái)——首條財(cái)經(jīng)研究院

都說流水不腐戶樞不蠹，那么近期銀行業(yè)的高管大調(diào)整，又意味著什么呢？

據(jù)媒體統(tǒng)計(jì)，截至6月10日，今年已有75位銀行高管變動(dòng)，大中小型銀行均有涉及。

從公告看，變動(dòng)原因不盡相同，或是業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型調(diào)整，或是任期屆滿離職，或是退休或有他任。

深入透視，背后企業(yè)不少亦有煩心事。伴隨金融改革步入深水區(qū)，面對(duì)日益多元細(xì)分的市場(chǎng)需求、強(qiáng)合規(guī)化風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管，從業(yè)者壓力自知。新人能帶來新氣象么？

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撥備覆蓋率481.07%

不良貸款率喜降

警惕抵押貸款逾期

6月13日，江陰銀行公告稱，董事長孫偉因工作調(diào)動(dòng)辭職。同時(shí)，推舉執(zhí)行董事、行長宋萍代為履職。

不過2022年報(bào)顯示，孫偉的董事長任期始于2014年7月31日，截止到2023年5月26日終止，任職已近9年，明顯超過了行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)。

2019年12月，原中國銀保監(jiān)會(huì)下發(fā)《關(guān)于銀行保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)員工履職回避工作的指導(dǎo)意見》（以下稱指導(dǎo)意見）中，明確指出“7年輪崗期限”的監(jiān)管要求。

指導(dǎo)意見稱，要對(duì)關(guān)鍵人員和重要崗位員工嚴(yán)格實(shí)行輪崗要求，其中輪崗期限原則上不得超7年。

客觀而言，雖職期超限，孫偉治下的江陰銀行業(yè)績(jī)平穩(wěn)、躋身上市行、轉(zhuǎn)型積極，整體成績(jī)單拿的出手。

截至2022年末，江陰銀行總資產(chǎn)1687.51億元，同比增長10.2%；全年?duì)I收37.8億元，同比增長12.27%，歸母凈利16.16億元，增長26.88%。創(chuàng)下該行2016年上市以來的業(yè)績(jī)新高。

但拉長緯度，2018年-2022年，營收31.86億元、34.04億元、33.51億元、33.67億元、37.80億元；歸屬凈利8.57億元、10.13億元、10.57億元、12.74億元、16.16億元。

相比凈利，營收起伏較明顯，且整體增長較慢。另一廂，撥備覆蓋率高企，2022年末達(dá)到469.62%，躋身銀行前列，同比增幅42.04%。2023年一季度末481.07%，較年初再升11.45個(gè)百分點(diǎn)。意味著企業(yè)償付能力增強(qiáng)，競(jìng)爭(zhēng)力提升，可高于行業(yè)3倍多的覆蓋率，是否有隱藏利潤的可能也值考量。

好在不良貸款率持續(xù)下降，2022年末同比下降0.34個(gè)百分點(diǎn)至0.98%；今年一季度再降至0.97%，創(chuàng)下江陰銀行史上新低。

不過，資產(chǎn)質(zhì)量仍有待夯實(shí)處。

銀行關(guān)注類貸款大增，由2021年末的5.08億元激增至2022年末的9.46億元，增幅高達(dá)86.27%。

逾期90天以內(nèi)貸款余額達(dá)到3.82億元，同比增長87.53%。

從貸款類型看，抵押貸款逾期情況最嚴(yán)重，由2021年末的7111萬元，增至2022年年末的3.01億元，創(chuàng)下新高。信用貸款逾期由上一年末的920萬元增加至2931萬元。

對(duì)此，該行表示，通過降低收益率相對(duì)較低的貸款占比，提高收益率相對(duì)較高的個(gè)人類貸款，實(shí)現(xiàn)了息差相對(duì)穩(wěn)定。不過從上述逾期貸款情況看，如何平衡風(fēng)險(xiǎn)收益，江陰銀行仍有功課要做。

截至6月21日，江陰銀行收盤價(jià)3.70元/每股，相較上市之初巔峰期的25.03元/每股已跌超80%。

顯然，新帥擔(dān)子不算輕。

2

不良雙降仍需加把勁 上市野望

相似重任的還有恒豐銀行，空缺5月的董事長一職終于落地，讓市場(chǎng)為之一振。

6月12日，國家金融監(jiān)督管理總局官網(wǎng)顯示，辛樹人恒豐銀行執(zhí)行董事、董事長的任職資格已獲核準(zhǔn)。

公開信息顯示，恒豐銀行是12家全國性股份制商業(yè)銀行之一，前身為1987年成立的煙臺(tái)住房?jī)?chǔ)蓄銀行。2003年，改制為恒豐銀行股份有限公司。2019年完成市場(chǎng)化改革股改建賬。目前是12家股份行中唯二沒上市者。

2022年，銀行營收251.20億元，同比增長5.20%；歸屬于本行股東的凈利67.48億元，同比增幅5.75%。

截至2022年末，恒豐銀行資產(chǎn)總額 13315.95億元，同比增長 1143.36 億元，增幅 9.39%；負(fù)債總額 12042.97億元，增加 1047.26 億元，增幅 9.52%。

非利息凈收入54.91億元，同比降幅11.72%。主要受宏觀環(huán)境因素影響。具體看，手續(xù)費(fèi)及傭金凈收入24.87億元，同比減少3.50億元，降幅12.34%。手續(xù)費(fèi)及傭金收入28.14億元，減少2.80億元，降幅9.05%。其中，代理及受托業(yè)務(wù)收入17.72億元，減少18.38%，主因債券承銷市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)激烈，承銷費(fèi)率有所下降。手續(xù)費(fèi)及傭金支出3.27億元，同比增加0.7億元。

2022年末，不良貸款額129.01億元，同比下降8.76億元。不良貸款率1.81％，下降 0.31 個(gè)百分點(diǎn)。

不良雙降，資產(chǎn)質(zhì)量改善值得肯定。，然放到業(yè)內(nèi)，仍處較高水平。同花順iFind數(shù)據(jù)顯示，截至2022年末，A股銀行板塊不良率整體水平為1.3%。

拉長緯度，2019年至2021年末，恒豐銀行不良率達(dá)3.38%、2.67%、2.12%。雖也是可喜持續(xù)下降，然2021年末不良率在12家股份行中仍最高。

撥備率也在監(jiān)管紅線徘徊，2022年撥備覆蓋率僅151.40%。

眾所周知，上市是企業(yè)做大做強(qiáng)、綜合實(shí)力提升的一條捷徑。相比沖刺IPO十年的廣發(fā)銀行，恒豐銀行相關(guān)動(dòng)作是新董事長的一大看點(diǎn)。

3

風(fēng)險(xiǎn)官離職背后 不良貸款率連增

投訴煩惱

6月14日，新網(wǎng)銀行副行長、首席風(fēng)險(xiǎn)官徐志華離職的消息，引起金融圈關(guān)注。離職原因?yàn)榈诙萌纹趯脻M，個(gè)人有新職業(yè)規(guī)劃，主動(dòng)提出不再續(xù)約。

圈內(nèi)人都知道，徐志華是新網(wǎng)銀行的“老人”，自2016年12月成立以來一直擔(dān)任首席風(fēng)險(xiǎn)官，2019年12月開始擔(dān)任副行長。今年5月，還參加了該行主辦的中國零售金融反詐峰會(huì)。

可以說，徐志華見證了這家新興互聯(lián)網(wǎng)銀行的高光低谷。

2017-2019年，新網(wǎng)銀行營收3.59億元、13.35億元、26.81億元，凈利-1.69億元、3.68億元、11.33億元，翻倍式增長的爆發(fā)力肉眼可見。

然2020年至2021年，新網(wǎng)銀行營收23.57億元、26.41億元，凈利7.06億、9.18億元，期間營收增速-12.09%、12.05%，凈利增速-37.69%、30.03%。2022年?duì)I收超36億元，同比增長38%。凈利卻跌至6.81億元，同比下降25.8%。

不難發(fā)現(xiàn)，業(yè)績(jī)高增不再，增速放緩且起伏加大。

追其原因，除了疫情因素互聯(lián)網(wǎng)流量紅利期消逝也是重要考量。同時(shí)，資產(chǎn)質(zhì)量亟待提升。

2020年至2022年，不良貸款率分別為1.19%、1.05%、1.73%，呈逐年上升趨勢(shì)。2022年更創(chuàng)下企業(yè)成立以來新高。

瀏覽黑貓投訴，截至2023年6月21日21時(shí)，新網(wǎng)銀行相關(guān)投訴5219條，涉及貸款利息過高、催收態(tài)度差等問題質(zhì)疑。

還有實(shí)錘罰單。

如2021年3月，因車貸投訴舉報(bào)數(shù)量位列銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)第二位，主要問題集中在銀行違規(guī)放款、貸款息費(fèi)過高、暴力催收等，新網(wǎng)銀行被銀保監(jiān)會(huì)消保局通報(bào)批評(píng)。

2022年4月，新網(wǎng)銀行因違反信用信息采集、提供、查詢及相關(guān)管理規(guī)定等，被央行罰款20萬元。

2022年8月，銀保監(jiān)會(huì)四川監(jiān)管局對(duì)新網(wǎng)銀行罰款199萬元，違法事實(shí)包括：未按要求向監(jiān)管部門報(bào)告重大風(fēng)險(xiǎn)事件；公司類貸款貸后管理不盡職、貸款資金被挪用；個(gè)人貸款“三查”失職、貸款資金被挪用，違規(guī)轉(zhuǎn)嫁經(jīng)營成本；汽車貸款貸前盡職調(diào)查不到位，嚴(yán)重違反審慎經(jīng)營規(guī)則。

以此種種，拷問企業(yè)的風(fēng)控內(nèi)控能力，也不是徐志華任內(nèi)的加分項(xiàng)。如何內(nèi)強(qiáng)風(fēng)控外增業(yè)績(jī)，新網(wǎng)銀行有嚴(yán)肅考題橫亙。

4

高質(zhì)量增長 除積弊換新顏

不算多苛求。

逆水行舟，不進(jìn)則退。伴隨金融業(yè)改革開放進(jìn)入深水區(qū)、面對(duì)更多元更細(xì)分的市場(chǎng)需求、強(qiáng)合規(guī)化風(fēng)險(xiǎn)的監(jiān)管環(huán)境，大小銀企都在各顯神通，業(yè)務(wù)創(chuàng)新、智數(shù)化轉(zhuǎn)型，日益比拼生態(tài)化的賦能力、更系統(tǒng)的風(fēng)控力。這個(gè)過程必然伴隨洗牌，強(qiáng)者恒強(qiáng)，落后者壓力自知。

當(dāng)然，二三線銀企并非沒有機(jī)會(huì)，依托更靈活的體制機(jī)制、優(yōu)勢(shì)區(qū)域領(lǐng)域深耕、輕資產(chǎn)數(shù)字化升級(jí)，不少從業(yè)者也走出一條特色模式產(chǎn)品創(chuàng)新路。

聚焦上述三行，亦有可圈點(diǎn)處。

江陰銀行發(fā)揮深耕區(qū)域優(yōu)勢(shì)，打造小而美的高質(zhì)量銀行。堅(jiān)守‘支農(nóng)支小’‘做小做散’差異化戰(zhàn)略定位，其江陰轄內(nèi)的存款市場(chǎng)份額始終保持首位，2022年末，江陰轄內(nèi)存、貸款市場(chǎng)份額為21.01%、16.16%，較年初分別提升6BP和47BP。

截至2022年末，江陰銀行在江陰市內(nèi)共設(shè)立75家網(wǎng)點(diǎn)，占公司網(wǎng)點(diǎn)總數(shù)的83%，實(shí)現(xiàn)網(wǎng)格化服務(wù)體系。同時(shí)，推出“科創(chuàng)貸”“江小魚”、“公積金e貸”、“外貿(mào)融資寶”等特色專屬化產(chǎn)品，多元助力實(shí)體經(jīng)濟(jì)。

恒豐銀行，則聚焦“做實(shí)基礎(chǔ)、做優(yōu)主業(yè)、做大零售、做強(qiáng)本土、做細(xì)成本”戰(zhàn)略路徑打造“價(jià)值恒豐”。

目前，該行注冊(cè)資本金僅次于工農(nóng)中建四大國有銀行，位居全國第五位，在12家全國性股份制商業(yè)銀行中位居榜首，資本優(yōu)勢(shì)突出。

2022年8月，恒豐銀行理財(cái)子公司恒豐理財(cái)獲批開業(yè)。2022年，銀行管理的各類理財(cái)產(chǎn)品規(guī)模1013億元，其中符合資管新規(guī)的新產(chǎn)品規(guī)模735億元，較年初增加158億元，增幅27%。

財(cái)富管理業(yè)務(wù)方面，截止2022年末，銀行零售存款時(shí)點(diǎn)余額1608.23億元，較上年末增長247.34億元，增幅18.17%，付息率較上年末下降3BP。

理財(cái)業(yè)務(wù)方面，產(chǎn)品創(chuàng)設(shè)能力提升，凈值型理財(cái)產(chǎn)品類型由年初的兩大類提升至八大類。

而依托互聯(lián)網(wǎng)基因，新網(wǎng)銀行更專注于數(shù)字化。

2023年2月出臺(tái)的《數(shù)字中國建設(shè)整體布局規(guī)劃》提出，推動(dòng)數(shù)字技術(shù)和實(shí)體經(jīng)濟(jì)深度融合，在農(nóng)業(yè)、工業(yè)、金融、教育等重點(diǎn)領(lǐng)域，加快數(shù)字技術(shù)創(chuàng)新應(yīng)用。

作為新一代數(shù)字原生銀行，新網(wǎng)銀行“全線上”“無接觸”優(yōu)勢(shì)明顯，普惠數(shù)字金融成績(jī)喜人。

在大數(shù)據(jù)、人工智能、云計(jì)算等技術(shù)創(chuàng)新基礎(chǔ)上，新網(wǎng)銀行進(jìn)行了流程創(chuàng)新?？蛻糇灾魃暾?qǐng)貸款，銀行機(jī)器自動(dòng)審批，從而大大提高了貸款發(fā)放效率，降低了發(fā)放成本。目前，新網(wǎng)銀行99.6％的貸款都是通過線上自動(dòng)審批發(fā)放。

產(chǎn)品層面，推出好人貸、好商貸、好車貸等創(chuàng)新型普惠產(chǎn)品。2022年，普惠型小微信貸業(yè)務(wù)增速達(dá)到73.05％。

梳理可見，無論農(nóng)商行江陰銀行、還是互聯(lián)網(wǎng)銀行新網(wǎng)銀行，亦或股份制大行恒豐銀行，種種槽點(diǎn)痛點(diǎn)外也沒閑著，都有居安思危、持續(xù)精進(jìn)、追求高質(zhì)量發(fā)展的一面。

展望2023年，復(fù)蘇修復(fù)成各行各業(yè)的主關(guān)鍵詞。作為百業(yè)之母，銀行業(yè)自然是近水樓臺(tái)、水暖鴨先知。

能否把握這次窗口期，除積弊換新顏，且看新人會(huì)有哪些新氣象。

本文為首財(cái)原創(chuàng)

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