列位歡迎來到照理說事。

最近一段時間大家有沒有發(fā)現(xiàn)，各大銀行又在調(diào)低存款利率了，最開始是很多小銀行，后來是中型的股份制銀行，再往后工農(nóng)中建這些國有大行也在不斷調(diào)低銀行存款利率。甚至前些日子還有的專家說，不光把這個利率得調(diào)下來，對多少萬以上的存款還要加征利息稅。

10多年前我們收過利息稅，多少呢？20%，相當于你本來就很低的利率再給你打個8折，說實話，現(xiàn)在銀行的利率真的是低的沒法看了，一年定期的連2%都沒有，3年5年的也就是3%多那么一點點。即便這樣，各大銀行還要不斷的調(diào)低，所以作為普通的投資者，我們真是不知道到哪能找到資產(chǎn)保值增值的好方法。

(相關資料圖)

尤其是這兩年大家都學精了，我們已經(jīng)完成了一整輪的投資者教育，很多人投資理財是非常保守的。因為我們知道過往這些年P2P也好，信托也好，私募基金也好，甚至股票、期貨、基金也好，那個跌幅都是很大的，甚至有的時候你看中了人家的利息，人家看中的是你的本金，不知道我們身邊有多少人或多或少因為投資失誤而遭受到了巨大的損失。

甚至去年年底以來很多人抱怨銀行理財還出現(xiàn)了虧空。首先咱們這么講，人家銀行理財現(xiàn)在做的是很規(guī)范的，你去買理財?shù)臅r候先對你進行一個風險測試，然后跟你講今時不同往日了，今天咱們理財可不是保本保息的，我們雖然跟你講說我們預估它年化收益有個5% 、6%，但是這只是我們的預估，我們拿到你的錢投出去之后有可能賺也有可能賠，賠了的話你不但賺不到利息，你有可能本金還遭受到損失。

去年年底有很多好朋友買了R2級別的理財，按道理講這是非常穩(wěn)健的風險厭惡型選手買的理財。但即便這樣，都有大量的R2級別的銀行理財出現(xiàn)了虧空，不但消費者賺不到利息，本金還有了損失，所以更讓投資者擔心了。

現(xiàn)在縱觀整個投資市場，是不是只有銀行存款是最穩(wěn)定的呢？對呀，因為這是國家信譽做保證。人家讓你存款的時候跟你講得很清楚，我們雖然利率低點，但是我們是絕對保本保息，剛性兌付的。想想前幾年那真是資本的狂歡和盛宴，那個時候你年化找個5％、6％的理財存著，人家都說你太沒有投資頭腦了，你搞個P2P10%、 15%的回報，大家都覺得這個不算很夸張很離譜。

甚至當時各大銀行為了攬儲那也是無所不用其極。你到銀行去存?zhèn)€錢，送你豆油，送你白面，你錢多了可能還要給你調(diào)高一點利息，現(xiàn)在這些優(yōu)惠幾乎都沒有了，而且利率還在下降，銀行也不攬儲了。這是為什么呢？說實話，銀行也有自己的難處，我們知道銀行作為一個公司，作為一個金融機構(gòu)，他賺錢的路子很簡單，那就是左手收老百姓的儲蓄給付利息，右手放出去給工業(yè)企業(yè)收到利息，然后他賺息差。

可是大家看一看今天的房貸市場，有的城市首套房房貸利率已經(jīng)降到了3.7%，可是銀行要給予5年以上存款的老百姓3.5%的存款利息，也就是說息差已經(jīng)低到快沒有了。當然有人說了銀行可以貸給別的工業(yè)企業(yè)，搞信用貸款動輒5%、 6%的高利息，但問題是利息越高風險也越大，很多銀行也不敢做這種事兒，因為以往產(chǎn)生了太多的壞賬，所以銀行層面他也沒有更好的放貸渠道，他也賺不到更多的利息，那么自然，他也不愿給儲戶漲利息。

而且大家知道嗎？過往三年，雖然我國經(jīng)濟遭遇到了疫情的影響，身邊有很多人抱怨說你看我這個行業(yè)都沒了，我遭遇到了裁員，我遭遇到了調(diào)崗降薪。但是有一個很有意思的現(xiàn)象，過往三年每一年我國居民存款增加的數(shù)字都是驚人的，剛剛過去的2022年我國居民存款增加了17萬億人民幣以上。為什么會這樣？為什么經(jīng)濟不好，大家都去存錢？

原因很簡單，一方面有些人感覺到了經(jīng)濟不好，感覺到了未來的寒意，所以不敢花錢了，不敢消費了，要把有限的錢存存起來。畢竟我們不管是購房、求學、就醫(yī)、養(yǎng)老，都是要花大把錢的，手里沒有錢是不行的。越是經(jīng)濟形勢不太好，越是未來預期收入要減少，越是要把錢存起來。

而另一方面就像我們剛才說的那樣，幾乎現(xiàn)在所有的投資渠道都是一片的雷聲，那么誰還敢把錢放到那些渠道？還是踏踏實實存銀行得了，利率低是低點，但好歹他能把本金保住，所以銀行現(xiàn)在不缺錢，每天都有大把的人要把錢存到銀行。

甚至就在最近這兩個月由于很多人發(fā)了年終獎，大家還紛紛提前還貸，有的人抱怨說銀行太不像話了，我要求提前還貸，他讓我去排隊，一排排兩個月、排三個月，為什么？我們以前的節(jié)目講過，個人按揭住房貸款對于銀行來講是妥妥的優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)，銀行收了老百姓大量的存款，好不容易找到了一些按揭客戶把這個錢放出去，合同一簽30年，心想著我一下子可以賺30年的利息。好嘛，你貸了5年你就提前還貸了，銀行是非常不愿意的。所以現(xiàn)在總體資金層面上對銀行而言是不缺錢，有大量的存款而沒有特別好的放貸渠道。

因此各大銀行在攬儲這個層面上基本沒有動力，甚至為了減輕運營壓力，干脆我把這個利息都降一降。那么對于我們普通老百姓而言，除了存款之外，我們真的就沒有什么更好的使自己資產(chǎn)保值增值的渠道嗎？咱們這么講吧，傳統(tǒng)的P2P、信托、基金，甚至銀行理財它一定是有風險的，所謂收益越大，風險一定越大。

但是除了銀行理財之外，還有兩塊我覺得大家可以考慮考慮，一個是大額存單，一個是國債，這兩塊基本上也是國家信譽擔保的。只不過它對你資金的規(guī)模和持有的時間要求能高一些，但是當然它的利率也比銀行的定期存款能稍微高那么一點，雖然只是一點，但也聊勝于無?？傊覀兛峙略谖磥砣迥曛畠?nèi)將長期處于一個低利率時代，銀行進一步下調(diào)存款利息那都是很可能的。

關鍵詞： 銀行理財 銀行存款 資產(chǎn)保值增值